Les family offices diversifient leurs portefeuilles et accèdent à des opportunités mondiales : rapport de PwC India

Les family offices diversifient leurs portefeuilles et accèdent à des opportunités mondiales : rapport de PwC India

Un dernier rapport de PwC India indique que les family offices en Inde investissent de plus en plus dans les startups, diversifient leurs portefeuilles et recherchent des rendements plus élevés à mesure qu’ils s’éloignent des investissements traditionnels.

Le rapport met en lumière la manière dont les family offices sont passés du statut d’unités de préservation du patrimoine à celui d’entités sophistiquées favorisant des investissements responsables et à impact. « Les family offices diversifient leurs portefeuilles, accèdent à des opportunités mondiales et adoptent un état d’esprit de citoyenneté mondiale, une tendance qui reflète le dynamisme et l’adaptabilité de leurs stratégies de gestion de patrimoine en réponse à l’évolution du paysage économique », indique le rapport.

Actuellement, il existe plus de 300 family offices en Inde, contre 45 en 2018. Ce nombre devrait augmenter de manière exponentielle, les promoteurs créant des entreprises impressionnantes dans les villes de niveau 2 et de niveau 3, selon le rapport intitulé « Créer une valeur holistique pour les entreprises familiales ».

« Parmi les family offices indiens, la fintech est une attraction clé qui a levé un financement total de 853,6 millions USD au cours de l’exercice 2023 », indique le rapport, ajoutant que les family offices indiens créent également des bureaux à l’étranger pour exploiter les opportunités d’investissement mondiales.

L’un de ces family offices indiens a réalisé plusieurs investissements stratégiques dans l’écosystème des startups indiennes, à la recherche de startups prometteuses dotées de modèles commerciaux innovants et d’idées disruptives.

Le rapport a mis en évidence cinq tendances perceptibles qui façonnent l’avenir des family offices en Inde : comment les family offices se transforment en prestataires de services holistiques ; comment ils investissent de plus en plus dans les startups, diversifient les portefeuilles et recherchent des rendements plus élevés ; comment l’adoption de nouvelles technologies telles que l’intelligence artificielle (IA), l’apprentissage automatique et l’analyse de données gagne du terrain parmi les family offices ; comment les familles riches élargissent leurs horizons d’investissement au-delà des marchés nationaux ; et comment l’investissement responsable devient une priorité essentielle pour les family offices.

Falguni Shah, Partner et Leader, Entrepreneurial and Private Business, PwC India, a déclaré : « L’influence croissante des Family Offices met en évidence l’évolution du paysage de la gestion de patrimoine et du conseil financier en Inde. Ces dernières années, les Family Offices ont obtenu une place à part entière dans l’écosystème financier indien, offrant des services spécialisés adaptés aux besoins uniques des particuliers fortunés et des familles d’entrepreneurs. Des facteurs tels que la croissance de la population ultra-fortunée, l’accent mis sur le transfert de patrimoine générationnel, la diversification mondiale des actifs et l’essor de l’investissement d’impact ont alimenté leur croissance. Les Family Offices sont particulièrement bien placés pour répondre à ces demandes. À l’avenir, s’adapter à l’évolution du paysage de l’investissement et embaucher les bons professionnels sera crucial pour leur réussite continue. »

Soulignant que l’économie indienne est en plein essor, le rapport indique que les entreprises familiales, tant les grands conglomérats que les petites et moyennes entreprises, couvrant des secteurs tels que la fabrication, la vente au détail, l’immobilier, la santé et la finance, contribuent à son expansion.

Jayant Kumaar, Partner, Deals and Family Office Leader, PwC India, a déclaré : « Les family offices en Inde transforment la gestion de patrimoine en adoptant la technologie, la diversification mondiale et les principes ESG. Leur évolution de la préservation du patrimoine vers l’investissement à impact est cruciale pour une croissance durable et un impact sociétal positif. La gestion de la confiance, de la planification successorale et de la gestion des risques sera la clé de leur succès. »

Face à ces évolutions, les family offices sont confrontés à plusieurs défis. Il est essentiel d’instaurer la confiance entre les membres de la famille et le family office, mais cela s’avère complexe en raison des différences d’états d’esprit et d’intérêts. « Une planification successorale efficace et des structures de gouvernance solides font souvent défaut, ce qui entrave le transfert de patrimoine et crée des conflits. En outre, la définition d’indicateurs clés de performance (ICP) est essentielle pour mesurer les performances et aligner les priorités sur les objectifs de l’entreprise », a déclaré Shah.

Le rapport indique que les family offices sont également confrontés à des risques tels que les menaces de cybersécurité, la conformité réglementaire et les problèmes de confidentialité, ce qui rend impératif aujourd’hui un cadre de gestion des risques solide. L’acquisition et la rétention des talents constituent un autre défi important, obligeant les family offices à offrir des salaires compétitifs, une flexibilité de travail et une proposition de valeur convaincante pour attirer des professionnels qualifiés.

Les family offices requièrent une approche holistique, liant les membres de la famille autour d’un objectif et de valeurs communes. Six qualités fondamentales sont essentielles : la préservation de l’héritage, l’unité et l’objectif, la gestion du patrimoine, l’établissement de relations, l’adaptabilité et l’innovation, et le développement des talents.

Même si les family offices en Inde sont sur la voie de la transformation, portés par une confluence d’innovation et de tradition, ils ont encore un long chemin à parcourir. « Dans un environnement réglementaire en constante évolution et avec de nouvelles exigences de conformité et structures fiscales qui émergent dans différentes juridictions, la capacité d’adaptation des family offices pour faire face à ces complexités par l’innovation et les solutions technologiques sera essentielle pour qu’ils restent pertinents et efficaces dans leur rôle de gardiens de la richesse générationnelle et de symboles de confiance », a ajouté Kumaar.